Методика управления операционными внеоборотными активами предприятия

В данной статье автор исследует вопросы, связанные управлением операционными внеоборотными активами предприятия: цели, принципы, основные этапы процесса управления операционными внеоборотными активами.

Обеспечение эффективности использования внеоборотных активов требует постоянного управления ими, которое осуществляется в различных формах. Основную долю в структуре внеоборотных активов составляют производственные внеоборотные активы или операционные. Они представляют собой совокупность имущественных ценностей, непосредственно используемых в производственно-коммерческой деятельности компании с цепью получения операционной прибыли. В состав операционных внеоборотных активов компании включаются: производственные основные средства; нематериальные активы, обслуживающие операционный процесс.

Как указывает Т.А. Фролова, по роли в процессе производства различают активную и пассивную части внеоборотных активов. К активной части относятся внеоборотные активы, которые непосредственно воздействуют на предметы труда, определяя объем и качество выпускаемой продукции (передаточные устройства, машины и оборудование, нематериальные активы, используемые в процессе производства). Пассивные внеоборотные активы создают условия для осуществления производственного процесса (здания, сооружения, транспортные средства и т.п.) [1].

Главной целью управления операционными внеоборотными активами по мнению Т.Б. Бердниковой, является финансирование их своевременного обновления и повышение эффективности использования [2].

Процесс управления операционными внеоборотными активами, по словам известного ученого-финансиста профессора И.А. Бланка, включает приведенную ниже систему последовательных действий, которые необходимо проводить управленческому персоналу компании для достижения своих целей [3].

  1. Оценка и диагностика современного состояния операционных внеоборотных активов, то есть исследование динамики их объема, состава, степени годности, интенсивности использования, уровня обновления.

Оценка и диагностика современного состояния операционных внеоборотных активов позволяет выявить соответствие уровня использования имеющихся операционных активов возможностям предприятия.

Для оценки уровня использования основных производственных фондов применяется система показателей. Ниже приведем некоторые основные обобщающие показатели использования внеоборотных активов.

Наиболее общими аналитическими показателями уровня эффективности использования активов являются фондоотдача и фондоемкость как по всем основным средствам, так и по активной их части.

Фондоотдача – показатель выпуска продукции, приходящейся на один тенге среднегодовой стоимости основных производственных фондов. Фондоемкость – величина, обратная фондоотдаче. Она показывает долю стоимости основных производственных фондов, приходящуюся на каждый тенге выпускаемой продукции. Фондоотдача должна иметь тенденцию к увеличению, а фондоемкость – к снижению. Фондовооруженность труда показывает стоимость основных средств, приходящихся на одного работника [1].

  1. Оптимизация состава и структуры операционных внеоборотных активов с целью обнаружения резервов повышения их операционного использования по времени и мощности по отдельным видам.

Оптимизация состава и структуры операционных внеоборотных активов осуществляется после обнаружения возможных резервов повышения производственного использования операционных внеоборотных активов в процессе диагностики современного состояния. Резервы представляют собой упущенные (не использованные) на данный момент возможности роста производственного использования операционных внеоборотных активов. В соoтветствии с МСФО к внеоборотным активам относятся: нематериальные активы, основные средства и долгосрочные финансoвые вложения. Основную долю из них занимают

основные средства основные средства (фонды) материальные объекты, которые:

  • используются предприятием для осуществления своей деятельности;
  • не предназначены для продажи или переработки;
  • имеют срок эксплуатации не менее одного года;
  • изнашиваются и постепенно теряют свою полезность (кроме земельных участков)[4].

Сроком полезного использования (эксплуатации) считается ожидаемый период

времени, на протяжении которого необоротные активы будут использоваться предприятием или с их использованием будет изготовлен (выполнен) ожидаемый предприятием объем продукции (работ, услуг).

Структура основных производственных средств определяется тем удельным весом, который имеет стоимость отдельных групп основных фондов в их общей стоимости. Структура основных производственных средств является их важнейшей экономической характеристикой, влияющей на скорость оборота и эффективность использования [1].

Под производственной структурой понимается соотношение различных групп основных производственных средств по вещественно-натуральному составу в их общей среднегодовой стоимости. Наиболее эффективна та структура, где больше удельный вес активной части основных производственных средств. Это связано с тем, что объем выпуска продукции, производственная мощность предприятия и др. показатели работы предприятия зависят от величины активной части основных производственных средств.

Производственная структура основных производственных фондов зависит от таких факторов, как:

  • уровень специализации, концентрации, кооперирования и диверсификации производства;
  • уровень механизации и автоматизации;
  • особенности производственного процесса;
  • ускорение НТП;
  • географическое размещение предприятия и др.

Технологическая структура характеризует их распределение по структурным подразделениям предприятия в процентном выражении от общей стоимости.

Возрастная структура основных производственных средств характеризует их распределение по возрастным группам.

Повышение производственного использования операционных внеоборотных активов возможно за счет:

  • прироста коэффициентов сменности и непрерывности их работы (во времени);
  • роста производительности отдельных их видов в пределах предусмотренной технической мощности (по мощности);
  • исключения из общего состава видов внеоборотных активов, которые не участвуют в производственном процессе по различным причинам.
  1. Создание условий, обеспечивающих своевременное обновление операционных внеоборотных активов, для чего в организации определяется необходимый уровень интенсивности обновления отдельных видов активов, рассчитывается объем внеоборотных активов, подлежащих обновлению в прогнозируемом периоде, а также устанавливаются формы и стоимость обновления активов.

Обеспечение правильного начисления амортизации операционных внеоборотных активов. Объектами амортизации являются операционные основные средства (кроме земли) и амортизируемые виды операционных нематериальных активов. Начисление амортизации осуществляется в течение срока полезного использования соответствующего актива, устанавливаемого предприятием. При определении срока полезного использования (эксплуатации) следует учитывать:

  • ожидаемое использование актива предприятием с учетом его мощности, производительности или другого полезного эффекта;
  • предполагаемый физический и моральный (функциональный) износ;
  • правовые или другие ограничения по срокам использования отдельных видов актива;
  • другие факторы, отражающие специфику эксплуатации соответствующего актива в операционном процессе.

Важную роль в обеспечении начисления амортизации внеоборотных активов, по мнению Н.Н. Никулиной, Д.В. Суходоева и Н.Д. Эриашвили, играет соответствие избираемых методов амортизации политике формирования финансовых ресурсов для обновления этих [5].

Используемый метод амортизации в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности должен отражать предполагаемую структуру потребления предприятием будущих экономических выгод от актива. Метод амортизации, применяемый в отношении актива, должен пересматриваться как минимум один раз в конце каждого отчетного года и, в случае значительного изменения в предполагаемой структуре потребления будущих экономических выгод, заключенных в активе, метод должен быть изменен с целью отражения такого изменения структуры [4].

Для погашения амортизируемой величины актива на протяжении срока его полезного использования могут применяться различные методы амортизации. К ним относятся линейный метод, метод уменьшаемого остатка и метод единиц производства продукции. Метод линейной амортизации основных средств заключается в начислении постоянной суммы амортизации на протяжении срока полезного использования актива, если при этом не меняется остаточная стоимость актива. В результате применения метода уменьшаемого остатка сумма начисляемой амортизации на протяжении срока полезного использования уменьшается. Метод единиц производства продукции состоит в начислении суммы амортизации на основе ожидаемого использования или ожидаемой производительности. Предприятие выбирает тот метод, который наиболее точно отражает предполагаемую структуру потребления будущих экономических выгод, заключенных в активе. Выбранный метод применяется последовательно от одного отчетного периода к другому, кроме случаев изменения в структуре потребления этих будущих экономических выгод.

  1. Повышение эффективности использования операционных внеоборотных активов организации, сокращение их объема и в соответствии с этим снижение размеров финансирования их воспроизводства.
  2. Оптимизация структуры источников финансирования операционных внеоборотных активов. Выбор форм и оптимизация структуры источников финансирования операционных внеоборотных активов. Принципиально обновление и прирост операционных внеоборотных активов могут финансироваться за счет собственного капитала, долгосрочного заемного капитала (долгосрочного банковского кредита, финансового лизинга и т.п.) и за счет смешанного их финансирования.

В системе формирования и реализации политики управления внеоборотными активами предприятия важной составляющей является обеспечение своевременного и эффективного их обновления. Финансовое управление обновлением внеоборотных активов по мнению Фурсова В.А. и Соломатиной А.А. подчинено общим целям политики управления этими активами, конкретизируя управленческие решения в этой области [6].

В процессе воспроизводства основных средств решаются следующие задачи: 

  • возмещение выбывающих основных средств;
  • увеличение массы основных средств с целью расширения объема производства;
  • совершенствование видовой, технологической и возрастной структуры основных средств, т.е. повышение технического уровня производства [1].

Интенсивность обновления операционных внеоборотных активов определяется двумя основными факторами их физическим и моральным износом. В процессе этих видов износа внеоборотные активы постепенно утрачивают свои первоначальные функциональные свойства и их дальнейшее использование в операционном процессе предприятия становится или технически невозможным, или экономически нецелесообразным [6].

Таким образом, периодичность обновления зависит от продолжительности физического и морального износа внеоборотных активов. В процессе данных видов износа внеоборотных активы теряют свои первоначальные функциональные свойства, что приводит к технической или экономической нецелесообразности их использования. С учетом вышеизложенного, как указывает М.Н. Крейнина, компания должна формировать систему норм амортизации отдельных видов операционных внеоборотных активов, характеризующих необходимую степень интенсивность их обновления [7].

Таким образом, необходимый объем обновления операционных внеоборотных активов, как указывают Новашина Т.С., Карпунин В.И. и Волнин В.А., определяется как сумме активов, выбывающих в связи с физическим и моральным износом. Расширенное производство внеоборотных активов осуществляется с учетом необходимости формирования новых их видов для выполнения производственной программы с привлечением дополнительных источников финансирования [8].

Организация в своей практической деятельности использует различные формы обновления операционных внеоборотных активов, при этом в процессе простого воспроизводства применяются: текущий ремонт, капитальный ремонт, приобретение новых видов активов, а в процессе расширенного воспроизводства реконструкция, модернизация и т.д. Выбор конкретной формы обновления должен осуществляться по критерию эффективности, когда объем генерируемой будущей прибыли в результате эксплуатации актива после обновления должен превышать его ликвидную стоимость.

Финансирование обновления определенных видов операционных внеоборотных активов (ОВА) сводится к двум вариантам:

  • весь объем обновления этих активов финансируется за счет собственного капитала (СК).
  • основывается на смешанном финансировании за счет собственного и долгосрочного заемного капитала (ЗК) [3].

Выбор соответствующего варианта осуществляется с учетом следующих факторов:

  • достаточности собственных финансовых ресурсов для обеспечения экономического развития предприятия в предстоящий период.
  • стоимости долгосрочного финансового кредита в сравнении с уровнем прибыли, генерируемой обновляемыми видами операционных внеоборотных активов.
  • достигнутого соотношения использования собственного капитала и заемного капитала, определяющего уровень финансовой устойчивости предприятия.
  • доступности долгосрочного финансового кредита для предприятия.

При решении данной задачи, по словам А.В. Грачева, следует исходить из анализа преимуществ и недостатков той или иной формы привлечения активов [9].

 

Список использованной литературы: 

  1. Т.А. Фролова. Экономика предприятия. Конспект лекций. Таганрог: Изд-во ТТИ ФЮУ, 2012. Электронная библиотека «Aup.ru. Режим доступа: http://www.aup.ru/books/m218/2_2.htm
  2. Бердникова Т.Б. Разбор и диагностика финансово-хозяйственной деятельности: Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2013. 215 с.
  3. Бланк И. А. Основы финансового менеджмента Т.1 (в 2 т.) / И. А. Бланк. – 4-е изд., стер. – М.: Омега-Л, 2012. – 653 с.
  4. МСФО (IAS) 16 «Основные средства». Специализированный электронный портал «Профессиональный бухгалтер». Режим доступа: http://profa.kz/
  5. Никулина Н. Н. Финансовый менеджмент организации. Теория и практика: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям «Финансы и кредит»«Бухгалтерский учет, анализ и аудит», «Менеджмент организации» / Н.Н. Никулина, Д.В. Суходоев, Н.Д. Эриашвили. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. 511 с.
  6. Фурсов В.А., Соломатина А.А. Управление внеоборотными активами предприятия. // KANT. № 3 (6). -2012, С. 39-43.
  7. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / М.Н.Крейнина – М.: Изд-во «Дело и сервис», 2012. – 304с.
  8. Новашина Т.С., Карпунин В.И., Волнин В.А. Финансовый менеджмент. Под ред. доц. Новашиной Т.С. / М., Московская финансово-промышленная академия. Электронный образовательный портал «studfiles.ru» (добавлен: 03.06.2015). Режим доступа: http://www.studfiles.ru/preview/4391938/
  9. Грачев А.В. Рост собственного капитала, финансовый рычаг и платежеспособность организации // Финансовый менеджмент. – 2008. №2. – С. 21-34.
Год: 2017
Город: Актюбинск
Категория: Экономика