Меры государственной поддержки ликвидности банков второго уровня в условиях кризиса

В настоящее время четко прослеживается необходимость в участия государства в регулировании рынка привлеченных ресурсов, в связи с этим принимается ряд мер пруденциального регулирования банковского сектора, направленных преимущественно на снижение рисков, связанных с качеством капитала банков и прозрачностью их операций. Данный комплекс мер включал следующие блоки:

Улучшение качества капитала банков. Данный блок мер направлен на усиление способности банков абсорбировать потенциальные убытки за счет капитала и исключение возможности фиктивной капитализации банков и включает в себя:

• расширение компонентов инвестиций банка, вычитаемых из собственного капитала банка;
• совершенствование норматива левереджа, путем добавления в расчет коэффициента достаточности собственного капитала (k1-1) условных и возможных обязательств банка, с применением поэтапного ужесточения значений нормативов: с 1 июля 2014 года – не менее 0,1, а с 1 июля 2015 года – не менее 0,11 [1].

Содействие банкам в состоянии реструктуризации через введение особых требований к структуре капитала включало в себя:

• предоставление возможности банкам, подлежащим реструктуризации, включать в собственный капитал субординированные облигации, выпущенные в соответствии с законодательством других стран;
• использование в капитале первого уровня доходов от реструктуризации обязательств полученных в отчетном году, а также предоставление возможности банкам, подлежащим реструктуризации включать в капитал второго уровня 75% суммы субординированного долга.

Снижение рисков, обусловленных структурой собственности банков и банковских холдингов, а также рисков, возникающих на уровне банковского конгломерата:

• уточнение расчета максимального размера риска на одного заемщика банковского конгломерата, аналогично методике расчета данного норматива для банков второго уровня;
• установление требования по долгосрочному рейтингу в иностранной валюте родительского банка либо холдинговой компании банка для целей пункта 13 статьи 30 Закона Республики Казахстан от 31 августа 1995 года «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан»;
• установление требования по наличию минимального рейтинга родительского банка для осуществления банками второго уровня операций по приему депозитов, ведению и открытию банковских счетов физических лиц аналогичные для получения статуса родительского банка;
• исключение инвестиций из фактического размера собственного капитала участника банковского конгломерата [2].

Меры, направленные на снижение рисков, связанных с прозрачностью заемщиков и банковских операций, в том числе:

• определение критериев «прозрачности» заемщиков при расчете максимального размера риска на одного заемщика (k3);
• оптимизацию расчета коэффициента максимального размера риска на одного заемщика (k3) путем исключения при расчете коэффициента гарантии банка по выкупленным и гарантированным банком ценным бумагам;
• установление возможности приобретения свопов кредитного дефолта (credit default swap) и свопов совокупного дохода (total return swap) только при выполнении следующих условий: (а) базовый актив не является собственным обязательством банка второго уровня; (б) приобретение в целях хеджирования кредитного риска по базовому активу; (в) приобретение осуществляется на организованном рынке ценных бумаг;
• совершенствование формы представления информации о сделках банков второго уровня с лицами, связанными с ними особыми отношениями.

Блок мер, связанных с улучшением качества вновь выдаваемых займов и существующего кредитного портфеля, в том числе:

• стимулирование банков к проведению очистки балансов от «плохих» кредитов путем исключения из расчета коэффициента требований банка к заемщику, списанные с баланса банка и требований по которым сформировано 100% провизий (резервов);
• внесение корректировок в понятие стоимости обеспечения (стоимость залогового обеспечения на текущий момент, определяемая от рыночной стоимости с учетом возможности ее реализации (продажи));
• уточнена категория займов, классификационная категория которых определяется как «безнадежная»: к безнадежным были отнесены кредиты, предоставленные (а) заемщику (созаемщику), зарегистрированному в оффшорных зонах, либо если пятьдесят и более процентов голосующих акций или долей участия в уставном капитале заемщика (созаемщика) прямо принадлежит лицам, зарегистрированным в оффшорных зонах; (б) заемщику (созаемщику), решения которого определяются иным лицом, зарегистрированным в оффшорных зонах, в силу договора или иным образом;
• установление поэтапного порядка формирования банками минимального размера провизий по кредитам, предоставленным в иностранной валюте заемщикам, не имеющим соответствующей валютной выручки, заработной платы и (или) валютные риски которых не покрыты соответствующими инструментами хеджирования со стороны заемщика;
• установление сроков, в течение которых осуществляется подсчет количества пролонгаций, с привязкой к периодичности погашения платежей по займам.

Меры по совершенствованию процедур управления рисками. В рамках данного блока мер были введены требования к наличию у банков Плана действий на случай возникновения непредвиденных обстоятельств. В данном Плане должны быть определены превентивные мероприятия, содержащие количественную оценку размера финансовых потерь, при достижении которой банк должен переходить на исполнение мероприятий, направленных на снижение воздействия непредвиденных обстоятельств на финансовую устойчивость банка и в целом на его деятельность, а также матрицу, определяющую ответственность руководящих работников и сотрудников банка за исполнение вышеуказанного Плана. Кроме того, были установлены следующие требования к банкам:

• обязанность предоставлять в уполномоченный орган на ежемесячной основе стресс-сценариев, результатов стресстестирования, а также Плана действий на случай возникновения непредвиденных обстоятельств;
• требование по представлению в АФН матрицы мониторинга кредитного риска и риска ликвидности, матрицы оценки кредитного риска и риска ликвидности, а также матрицы контроля кредитного риска и риска ликвидности;
• требование к наличию в плане банка на случай возникновения непредвиденных обстоятельств процедур функционирования резервных центров, в том числе, предусматривающих отдаление месторасположения резервных центров от основных центров, определение периодичности и способов создания резервных копий данных.

Опыт, полученный в период кризиса в Казахстане, послужил толчком к развитию системы макропруденциального регулирования, основная роль в которой возложена на Совет по финансовой стабильности и развитию финансового рынка Республики Казахстан [3].

Концепция развития финансового сектора Республики Казахстан в посткризисный период, утвержденная Указом Президента Республики Казахстан от 1 февраля 2010 года № 923, предполагает усиление роли НБРК как центрального органа, ответственного за осуществление макропруденциального регулирования. Согласно Концепции, под макропруденциальным регулированием понимается:

1. определение основных секторальных принципов, подходов пруденциального регулирования системных рисков и применения соответствующих нормативов;
2. разработка мер антикризисного управления и механизмов минимизации ущерба в случае материализации системных рисков.

В рамках существующей системы регулирования АФН отвечает за осуществление микропруденциального регулирования, т.е. осуществляет надзор за деятельностью финансовых институтов на уровне каждой отдельно взятой финансовой организации, а также проводит сбор информации по состоянию финансового сектора. НБРК является ведомством, ответственным за обеспечение стабильности всей финансовой системы и за осуществление макропруденциального регулирования, т.е. регулирования состояния всей системы в целом.

Выработка стратегических подходов к макрои микропруденциальному регулированию проводится в рамках Совета по финансовой стабильности и развитию финансового рынка Республики Казахстан, созданного Указом Президента от 12 июня 2010 года № 994 «О Совете по финансовой стабильности и развитию финансового рынка Республики Казахстан». Председателем Совета является Председатель НБРК Акишев Д.Т., в состав Совета входят помощник Президента Б. Султанов, Министр финансов Б. Жамишев, Председатель АФН Е. Бахмутова, Председатель Агентства по защите конкуренции М. Есенбаев, заместитель Председателя НБРК Д. Акишев и Председатель объединения юридических лиц «Ассоциация финансистов Казахстана» С.Аханов. Первое заседание Совета состоялось 30 июня 2010 года, всего с июня по декабрь 2010 года было проведено 7 заседаний Совета, в тематику которых входили различные вопросы функционирования банковского, страхового, пенсионного секторов и различных сегментов финансового рынка. По результатам заседаний был создан ряд рабочих групп для выработки консолидированной позиции государственных органов и представителей финансового сектора [4].

Для осуществления взаимодействия между НБРК и АФН в части макропруденциального регулирования планируется создание постоянно действующей рабочей группы по вопросам макропруденциального регулирования. Данная рабочая группа будет функционировать под руководством заместителя Председателя НБРК, курирующего вопросы обеспечения финансовой стабильности. В задачи рабочей группы будут входить:

1. выработка предложений и подготовка нормативно-правовых актов, направленных на реализацию принципов и инструментов макропруденциального регулирования;
2. проработка всех вопросов микрорегулирования, которые непосредственно могут влиять на реализацию задач макропруденциального регулирования, входящих в компетенцию АФН, в частности:

• платежеспособности финансовых институтов (достаточность, структура капитала и источники фондирования),
• ликвидности;
• кредитного риска;
• структуры и концентрации финансового сектора, вопросов деятельности банковских конгломератов;
• мер раннего реагирования и механизмов реабилитации банков, включая реструктуризацию и другие меры государственного вмешательства.

1. проработка прочих вопросов по решению Руководства НБРК и АФН;
2. разработка документов и проектов нормативно-правовых актов для реализации предложений по развитию рынка финансовых услуг.

Предполагается, что нормативноправовые акты, подлежащие рассмотрению в рамках рабочей группы, будут выноситься на Правление АФН только после соответствующего заключения рабочей группы. Уникальность казахстанского опыта реструктуризации внешнего долга банков заключается в том, что она являлась сочетанием «классической» реструктуризации и комплекса мер государственной поддержки. Комплексный подход позволил избежать издержек и рисков, которые понесли бы государство и финансовая система в целом в случае выбора одного из двух «крайних» вариантов – банкротства либо покрытия обязательств банков за счет государственных средств. В первом случае существовал риск подрыва доверия к банковской системе со стороны населения, который нанес бы серьезный урон банковской системе в целом. Во втором случае серьезно ухудшился бы имидж финансовой системы и государства в глазах инвесторов, так как полное покрытие долгов банков послужило бы сигналом, что финансовая система не может решать свои проблемы без поддержки государства и становится зависимой от него [6].

В условиях начавшегося восстановления экономики и отсутствия серьезных внешних шоков, а также политики поддержания повышенного уровня ликвидности, проводимой банками, роль Национального Банка в обеспечении стабильности финансовой системы сводилась к поддержанию стабильности курса тенге и предоставлению ликвидности банкам, находившимся в состоянии реструктуризации.

Несмотря на то, что потребительское кредитование остается приоритетным видом кредитования для банков, наблюдается заметное ужесточение условий кредитования, в том числе путем повышения процентных ставок, как по беззалоговым, так и по залоговым займам, в то время как по ипотечным кредитам прослеживается некоторое снижение процентных ставок. Необходимо отметить, что до конца года в розничном сегменте некоторые крупные и средние банки намерены увеличить процентные ставки по всем кредитным продуктам.

По оценкам банков, в условиях высокой напряженности на внешнем и внутреннем рынках ожидается ухудшение финансового состояния отдельных заемщиков, а также рост просрочек, что будет оказывать давление на качество ссудного портфеля банков. Наиболее эффективным механизмом по дальнейшей работе с проблемными кредитами банки видят в увеличении операций по списанию проблемных кредитов за баланс и в необходимости расширения функционирования государственных программ, направленных на стимулирование кредитования.

В целом консервативная кредитная политика и замедление роста предложения со стороны банков обусловлены ограниченностью и высокой стоимостью фондирования, а также ожиданиями роста просрочек со стороны некоторых заемщиков в конце 2015 года.

Стратегической задачей современного этапа развития экономики Казахстана является реализация антикризисных мероприятий и достижение прежних темпов экономического развития и придания им признака устойчивости. Несмотря на значимость и чёткость формулировки, не существует однозначного решения данной задачи. Вместе с тем, мировой опыт показывает, что необходимым условием достижения этой цели является привлечение инвестиционных ресурсов и создание механизма их эффективного использования. В силу этого наличие эффективно функционирующего кредитного рынка важнейшая черта любой развитой экономики.

Как известно, кризис в Казахстане начался с банковского сектора, в частности из-за ухудшения условий рефинансирования займов на международных рынках капитала. Хотя в начальной стадии кризиса речь не стояла о дефолте банков, для государства было очевидным, что банковский сектор не сможет одновременно поддерживать кредитование на уровне прошлых периодов и одновременно осуществлять выплаты по обязательствам перед внешними кредиторами.

В период кризиса коммерческие банки не просто ограничили кредитование, но и стали более осторожно финансировать экономику на волне понижения деловой активности в мире и в частности в Казахстане. Даже те банки, которые не имеют большой долговой нагрузки по внешним займам, предпочли в условиях туманных перспектив развития отрасли резервировать наличность, а не ссужать займы реальному сектору экономики. Такой подход на фоне кризисных явлений отвечает здравому смыслу любого частного инвестора, но идет в разрез с политикой государства в отношении стабилизации рынка.

Это действительно создало проблему: банковский сектор в Казахстане является основным каналом перераспределения капитала из финансового в реальный сектор экономики, и очевидно, что ни фондовый рынок, ни государство не могут подменить его собой. Не удивительно, что за последнее время, Республика Казахстан предприняла множество различных действий для поддержания и стимулирования отечественных коммерческих банков.

Банковский сектор Казахстана в настоящее время переживает несколько проблем, которые переросли из локального в национальный масштаб. Одна из них – повышение доли проблемных займов вследствие ухудшения инкассации ранее выданных кредитов. Другая, не менее важная, проблема необходимость погашения большого внешнего долга, которое отрицательно влияет на сальдо счета операций с капиталом и финансами Казахстана. Правительство не может просто направить все ресурсы на преодоление этих проблем, поскольку решения требуют и другие, не менее серьезные макроэкономические задачи, стоящие перед Казахстаном.

Большая роль в сбалансированности и поддержки динамического равновесия путём комплексного воздействия принадлежит государственному регулированию посредством различных современных методов. Государство должно увязывать взаимодействие механизмов между собой, направляя на достижение и поддержание рационального равновесия между накоплением и потреблением. Законодательно ориентируя на достижение высоких устойчивых темпов накопления, которые связаны с инвестициями, созданием рабочих мест, определяющими рост доходов и потребления населения, государство способствует последующему росту инвестиций и занятости, ведущих к устойчивому экономическому росту. Экономический опыт многих стран подтверждает преимущества мер государственного регулирования экономики, соединенных с целенаправленным применением рыночных механизмов конкуренции и частной предпринимательской инициативы [6].

ЛИТЕРАТУРА

1. Грозовский Б.Г. Полная взаимонепригодность // Компания. – 2012. –№22.
2. Емельянов А.М. и др. Финансы, налоги и кредит: Учебное пособие. –М., 2012.
3. Жуков Е.Ф. Банки и банковские операции. – СПб.: Питер, 2012.
4. Заславская О.Д. Надежность в обмен на доход // Деловая хроника.– 2012.
5. Казимагомедов А. Ю. Защита и страхование депозитов // Финансовый бизнес. – 2009. – №11. – С. 55-57.
6. Карпов М. Т. Вкладчики возвращаются в банки // Сегодня. –2012. – №2. – с. 4.