Совершенствование системы финансового менеджмента на предприятии

Экономическое развитие страны в большей степени опирается на два важнейших фактора: достаточное обеспечение финансовыми ресурсами и стройную систему управления. Это значит, что в рыночной экономике резко возрастает роль финансового менеджмента. Полноценная предпринимательская деятельность достигается при неразрывном сочетании производства, управления и финансовых ресурсов. Предпринимательство основывается именно на организационном, финансовом и управленческом аспектах. Если предпринимательский сектор – основа экономики всей страны, то в исследовании, несомненно, место финансового обеспечения и финансового менеджмента резко возрастает. Все требования и принципы финансового менеджмента направлены на эффективное управление ресурсами, в том числе финансовыми [1].

Финансовая деятельность, как часть хозяйственной деятельности предприятий, включает в себя все денежные отношения, связанные с производством и реализацией продукции, воспроизводством основных и оборотных фондов, получением и использованием доходов. Состояние финансов предприятия оказывает влияние на обеспеченность общегосударственных и региональных денежных фондов финансовыми ресурсами [2].

Финансовые отношения предприятий можно объединить в четыре группы, которые при регулировании этих отношений выступают функцией финансового менеджмента, опираются на действие принципов финансового менеджмента. Финансовой деятельности предприятия присущи определенные закономерности, которые имеют отношение только к особенностям данного субъекта. Именно поэтому финансовый менеджмент, в рамках которого систематизируются эти закономерности, представляет собой самостоятельное научное направление, а совокупность теоретических построений, определяющих логику построения и функционирования системы управления финансами предприятия, характеризуется термином «концептуальные основы финансового менеджмента». В общем виде это: интересы участников; иерархия целей системы управления финансами; система категорий; система базовых концепций; финансовые процессы; научнопрактический инструментарий (методы, приемы, модели); финансовые механизмы; обеспечивающие подсистемы.

Среди множества направлений повышения эффективности производства в центр экономической и социальной политики ставится поиск и практическое создание таких организационно-экономических отношений, научно-технических и организационно-хозяйственных условий, которые стимулируют интенсивное развитие производства как основы высокоэффективного хозяйствования и превалирующей формы развития в условиях рыночной экономики. Практика развития производства в нашей стране, передовой опыт других стран показали, что обязательным условием перехода к интенсивным формам развития является необходимость совершенствования производственных отношений, преимущественное использование в развитии производства организационно-экономических факторов, как наиболее эффективных и экономически целесообразных.

Как показывает мировой опыт, стабильный экономический рост может быть достигнут только на инновационной основе, при активном использовании современных научно-технических достижений. Лишь в этом случае реализуемы шансы на высокое качество роста, ресурсосбережение, эффективность производства, выпуск конкурентоспособной на внутренних и мировых рынках продукции. Однако количество отечественных инновационно – активных предприятий невелико и даже падает. И неудивительно, что в стране создается мало образцов новой техники с использованием лицензий, патентов и другихсредств правовой защиты объектов интеллектуальной собственности.Необходимо к тому же отметить, что многие из этих объектов не находят применения в производстве, морально стареют и обесцениваются.

В условиях рыночной экономики финансовые потоки являются основным объектом управления на любом предприятии, поскольку каждое хозяйственное решение прямо или косвенно связано с движением денежных средств. Поэтому большинству управленцев так или иначе приходиться взаимодействовать с финансовыми службами в процессе реализации своих функциональных задач. В этой связи знание основ финансового менеджмента сегодня необходимо каждому руководителю среднего и высшего звена управления для более глубокого и комплексного понимания проблем стоящих перед предприятием, и эффективно выполнение своих функции. В настоящее время финансовый менеджмент представляет собой один из наиболее динамично развивающихся процессов, который направлен на решение широкого круга прикладных задач, возникающих в процессе управления бизнесом.

Финансовый менеджмент в процессе управления финансовыми потоками включает разработку и выбор критериев для принятия правильных управленческих решении, а также практического использования этих критериев с учетом конкретных условий деятельности предприятия, поэтому в последнее время стала возрастать роль финансового менеджмента в повышении деятельности предприятия.

В современных условиях крайне важно найти подходы и приоритеты в управлении финансами организации и предприятия, адекватные условиям внешней среды, а также связанные с ними возможностями и задачами. Такие возможности предприятию дает овладение ее финансовыми менеджерами навыками управления финансами.

Финансовый менеджмент – это наука и искусство. С одной стороны, это наука, так как принятие любого финансового решения требует не только концептуальных основ финансового управления компанией научно обоснованных методов их реализации, но и общих закономерностей развития рыночной экономики. С другой стороны, это искусство, поскольку большинство финансовых решений ориентировано на будущие успехи компании, что предполагает комбинацию методов финансового управления, основанную на высоком уровне профессионализма и знании тонкостей экономии рынка.

Предметом финансового менеджмента являются денежные потоки, отражающие движение капитала.

Стратегической целью финансового менеджмента является максимальное увеличение благосостояния владельцев предприятия, которое выражается в максимизации рыночной стоимости предприятия (для акционеров максимизация рыночного курса акций), максимизация прибыли. Этот подход базируется на следующей основополагающей идее развития общества достижение социального и экономического процветания общества через частную собственность.

К другим целям финансового менеджмента можно отнести:

1. выживание предприятия в условиях конкурентной борьбы;
2. избежание банкротства и крупных финансовых неудач;
3. лидерство в борьбе с конкурентами;
4. устойчивые темпы роста экономического потенциала предприятия;
5. рост объема производства и реализации;
6. минимизация расходов;
7. обеспечение рентабельной деятельности и т. д.

Приоритетность той или иной цели по-разному объясняется в рамках существующих теорий организации бизнеса. Деятельность финансового менеджера можно сгруппировать по следующим направлениям:

1. общий анализ и планирование имущественного и финансового положения предприятия;
2. обеспечение предприятия финансовыми ресурсами (управление источниками средств);
3. распределение финансовых ресурсов (инвестиционная политика и управление активами).

Выделенные направления деятельности определяют основные задачи. В рамках первого направления осуществляется общая оценка:

• активов предприятия и источников их финансирования;
• величины и состава ресурсов, необходимых для поддержания экономического потенциала предприятия и расширения его деятельности;
• источников дополнительного финансирования;
• системы контроля над состоянием и эффективностью использования финансовых ресурсов.

Второе направление предполагает детальную оценку:

• объема требуемых финансовых ресурсов;
• форм их предоставления;
• методов мобилизации финансовых ресурсов;
• степени доступности и времени предоставления;
• затрат, связанных с привлечением данного вида ресурсов;
• риска, связанного с конкретным источником средств.

Третье направление предусматривает анализ и оценку долгосрочных и краткосрочных решений инвестиционного характера;

• оптимальность трансформации финансовых ресурсов в другие виды ресурсов;
• целесообразность и эффективность вложений в основные средства, их состав и структура;
• оптимальность оборотных средств в целом и по видам;
• эффективность финансовых вложений.

Основными задачами финансового менеджмента предприятия можно считать:

1. обеспечение сбалансированности движения материальных и денежных потоков;
2. достижение финансовой устойчивости и финансовой независимости;
3. обеспечение источниками финансирования поиск внутренних и внешних краткои долгосрочных источников финансирования, оптимального сочетания последних, минимизирующего финансовые издержки и увеличивающего рентабельность собственного капитала;
4. эффективное использование финансовых ресурсов для достижения стратегических и тактических целей предприятия. Как практическая сфера деятельности, финансовый менеджмент имеет несколько крупных областей:

• общий финансовый анализ и планирование, в рамках которых осуществляется формулирование общей финансовой стратегии;
• управление инвестиционной деятельностью, понимаемой в широком смысле как инвестиции в так называемые реальные активы и инвестиции в финансовые;
• управление источниками финансовых ресурсов, как область деятельности управленческого аппарата, имеющая целью обеспечение финансовой устойчивости предприятия;
• текущее управление денежными средствами, в рамках которого осуществляются финансирование текущей деятельности и организации денежных потоков, имеющие целью обеспечение платежеспособности предприятия и ритмичности текущих платежей.

Самая большая ошибка многих казахстанских предпринимателей заключается в недооценке ими финансового менеджмента (управления финансовыми потоками). Некоторые предприниматели объясняют это особой сложностью финансовых проблем, а потому делегируют свои полномочия подчиненным. Такая позиция ошибочна: никоим образом нельзя ни направлять, ни контролировать самостоятельно денежные потоки как поступающие, так и исходящие. Именно в движении этих потоков и концентрируется реальный результат предпринимательской активности и скрыты те возможности повышения результативности бизнеса, поиск которых ведет предприниматель. Поэтому отечественному предпринимателю, прежде всего, необходимо освоить все основные принципы и подходы управления финансами, хорошо в них разбираться, иначе он обречен на неуспех. Таким образом, проблема овладения всем потенциалом финансового менеджмента, всеми его секретами это вопрос жизни и смерти бизнеса, особенно в специфических условиях казахстанского рынка [3].

Происходящие в нашей стране рыночные изменения делают насущной необходимостью приобретать и эффективно применять опыт хозяйствования в новой обстановке. Условия и принципы функционирования предприятий, результаты деятельности теперь прямо зависят от конкурентоспособности их продукции на рынке. В приспособлении к требованиям конкретных рынков очень важным является предвидение, оценка уровня качества технико-экономических параметров продукции, ее цены, сроков поставки. Причем это необходимо делать заранее, еще на стадии разработки новой продукции, модернизации, усовершенствования выпускаемых изделий, до начала производственного цикла. Очень важно иметь всю необходимую деловую информацию и для разработки сбытовой политики.

Рыночная экономика в Республике Казахстан набирает все большую силу. Вместе с ней набирает силу и конкуренция как основной механизм регулирования хозяйственного процесса. А потому конкурентоспособность хозяйствующему субъекту может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала. От того, насколько эффективно и целесообразно они трансформируются в основные и оборотные средства, а также в средства стимулирования рабочей силы, зависит финансовое благополучие предприятия в целом, его владельцев и работников. Финансовые ресурсы в этих условиях приобретают первостепенное значение, поскольку это единственный вид ресурсов предприятия, трансформируемый непосредственно и с минимальным временным лагом в любой другой вид ресурсов. В той или иной степени роль финансовых ресурсов важна на всех уровнях управления (стратегический, тактический, оперативный), однако особое значение она приобретает в плане стратегии развития предприятия.

Финансовый менеджмент реализуется в рамках отдельно взятой полностью или частично обособленной предпринимательской структуры. Финансовый менеджер предпринимательской структуры испытывает необходимость постоянного обновления информации в процессе формирования фондов денежных средств и регулирования денежного оборота. Стремление к этому отчасти вызвано динамичными изменениями законодательства в области налогов, платежей, расчетов, кредита, цен, отчасти конкуренцией на финансовом рынке, отчасти влиянием целевых стратегических установок, отчасти динамизмом спроса и предложения. На текущую деятельность финансового менеджмента оказывает влияние позиция, которую компания занимает на соответствующем рынке товаров, услуг, продукции. Сильные конкурентные позиции означают высокую норму прибыли, превышающую среднеотраслевую величину. Такую позицию финансовый менеджер может использовать в стратегических целях для достижения преимуществ в обеспечении фирмы источниками финансирования, завоевания прочного положения на финансовом рынке, получения кредитов, привлечения средств через дополнительные выпуски акций и облигаций. Для упрочения финансовой репутации предприятия очень важно своевременно реализовать конкурентные преимущества в сфере инвестиций и обеспечить накопление капитала [3].

Основным неоспоримым конкурентным преимуществом в финансовой сфере следует признать широкие возможности в оперативном привлечении финансовых ресурсов и привлекательность предприятия для внешних инвесторов. Большое значение имеет понятие «качество финансового менеджмента». Это, прежде всего, стратегические конкурентные преимущества на рынке капиталов. Они могут оцениваться доступностью капитала, взаимной привлекательностью ценных бумаг, стремлением к финансовому сотрудничеству. В то же время качество финансового менеджмента во многом определяет общее качество управления в рамках предприятия.

Финансовый менеджмент привносит в экономику предприятия новую систему ценностей, изменяет приоритеты и тенденции развития. С ним связаны новые формы и методы финансовой работы, воздействия на эффективность хозяйствования. Свободное предпринимательство придает финансовому менеджменту характерные черты:

• поиск новой идеи и ее оценка;
• составление бизнес-плана;
• поиск необходимых ресурсов;
• управление созданным предприятием.

Взаимосвязь финансового менеджмента и отношений собственности проявляется в том, что собственники или лица, уполномоченные собственником управлять его имуществом, в соответствии с законом и учредительными документами решают вопросы создания предприятия, определяют цели его деятельности, реорганизации и ликвидации, осуществляют контроль за эффективностью использования и сохранностью имущества, распоряжаются финансовыми ресурсами и проводят самостоятельную финансовую политику

Таким образом, финансовый менеджмент становится эффективной формой управления стратегией финансового развития предприятия, за счет которого достигается эффективность использования имеющихся в распоряжении предприятия денежных средств, осуществляется поиск путей накопления капитала и перераспределения финансовых ресурсов в наиболее перспективные сферы бизнеса или расширение масштабов деятельности.

ЛИТЕРАТУРА

1. Закон Республики Казахстан от 31.01.2006 N 124-III "О частном предпринимательстве"
2. Финансы предприятий / Под ред. М.В. Романовского. — СПб.: Издательский дом "Бизнес-пресса", 2011. – 420 с.
3. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. М.: "Финансы и статистика", 2011.560 с.